Điểm Pivot là gì? Cách xác định và sử dụng điểm Pivot trong giao dịch chứng khoán

Xác định ngưỡng hỗ trợ và kháng cự là bước quan trọng giúp nhà đầu tư dự đoán đúng xu hướng giá để ra quyết định đặt lệnh phù hợp. Để xác định các ngưỡng này, phương pháp điểm Pivot được nhiều nhà đầu tư lựa chọn, Vậy điểm Pivot là gì? Cách xác định điểm xoay như thế nào? Bạn hãy cùng VNSC tìm hiểu trong bài viết dưới đây.

Điểm Pivot là gì?

Điểm Pivot (Pivot Point) là điểm xoay, tại điểm này xu hướng giá có thể đảo chiều. Điểm Pivot là giá trung bình của mức giá cao nhất, thấp nhất và giá đóng cửa phiên giao dịch trước đó. Dựa vào điểm Pivot, nhà đầu tư dự đoán được mức kháng cự, hỗ trợ, xu hướng giá và điểm đảo chiều.

Kháng cự và hỗ trợ trong điểm xoay Pivot

Bên cạnh khái niệm điểm Pivot là gì, để sử dụng hiệu quả điểm Pivot, nhà đầu tư cần hiểu rõ 4 khái niệm cung, cầu, kháng cự và hỗ trợ trong chứng khoán. Cụ thể:

• Cung: Là số lượng cổ phiếu mà nhà đầu tư sẵn sàng bán ra.
• Cầu: Là số lượng cổ phiếu mà nhà đầu tư sẵn sàng mua vào.
• Hỗ trợ: Là khu vực giá có xu hướng tăng trở lại do cầu tăng mạnh, được đánh giá là điểm mua phù hợp.
• Kháng cự: Là khu vực giá có xu hướng giảm do lực cung tăng mạnh, nhà đầu tư có xu hướng bán ra

Hai yếu tố cung và cầu tác động tới quyết định mua/bán chứng khoán của nhà đầu tư, từ đó làm cho giá chứng khoán biến động. Cụ thể, cung tăng thì giá sẽ có xu hướng giảm và ngược lại, khi cầu tăng thì giá sẽ có xu hướng tăng và ngược lại. Điểm Pivot tương tự như ngưỡng hỗ trợ, kháng cự giúp nhà đầu tư dự đoán xu hướng giá, điểm giá đảo chiều và đưa ra chiến lược đầu tư phù hợp.

Ý nghĩa điểm Pivot trong chứng khoán

Trong đầu tư chứng khoán, điểm Pivot mang những ý nghĩa sau:

• Nhà đầu tư coi điểm Pivot là điểm giá trung bình, dựa vào đó để ra quyết định mua/bán.
• Điểm Pivot được sử dụng là công cụ xác định ngưỡng hỗ trợ và kháng cự nên giao dịch với điểm Pivot tương tự như giao dịch với điểm khác cự và hỗ trợ.
• Trong giao dịch tài chính, điểm Pivot được giao dịch với 2 trường hợp sau:
  • Pivot Point và các mức hỗ trợ, kháng cự: Nhà đầu tư kết hợp điểm Pivot với ngưỡng hỗ trợ, kháng cụ để đưa ra quyết định mua/bán.
  • Pivot Point và xu hướng của thị trường: Nhà đầu tư coi điểm Pivot là điểm xác định xu hướng thị trường, sau đó cân nhắc quyết định mua bán phù hợp.

Tại sao cần xác định điểm Pivot?

Để trả lời câu hỏi này, bạn cần xác định ưu và nhược điểm  của điểm Pivot là gì khi áp dụng Pivot Point trong đầu tư chứng khoán. Cụ thể:

Ưu điểm

Nhà đầu tư có thể dựa vào điểm Pivot để xác định ngưỡng hỗ trợ và kháng cự, tìm ra vùng giá đảo chiều để xác định điểm mua bán phù hợp, cụ thể:

• Giá nằm trên điểm Pivot: Cung lớn hơn cầu, giá có xu hướng giảm, nhà đầu tư cân nhắc bán ra.
• Giá dưới đường Pivot: Cầu lớn hơn cung, giá có xu hướng tăng, nhà đầu tư có thể cân nhắc mua vào.

Một ưu điểm khác của điểm Pivot là có thể sử dụng trong mọi khung thời gian đồ thị. Và để nâng cao hiệu quả đầu tư, điểm Pivot có thể được sử dụng kết hợp với các chỉ báo khác như RSI, MACD…

Hạn chế

Trong một số trường hợp, chỉ báo Pivot có thể đưa tín hiệu giả, cụ thể:

• Khi mức giá cao nhất và thấp nhất của phiên giao dịch trước đó quá gần nhau, tín hiệu Pivot có thể là giả, không đáng tin cậy.
• Khi mức giá cao nhất và thấp nhất của phiên giao dịch trước đó cách quá xa nhau, không nên sử dụng điểm Pivot để dự báo giá ở các phiên giao dịch sau đó.
• Khi đường hỗ trợ và kháng cự biến đổi mạnh, nhà đầu tư rất khó xác định điểm cắt lỗ hiệu quả, không đảm bảo tỷ lệ rủi ro và lợi nhuận chuẩn.

Cách xác định điểm Pivot

Điểm Pivot gồm nhiều thành phần, để xác định Pivot Point, trước hết bạn cần nắm rõ cấu tạo của nó. Cấu tạo điểm Pivot là gì và cách tính như thế nào? Cụ thể:

Cấu tạo

Điểm Pivot gồm 3 thành phần chính:

• Đường chính PP: Là điểm xoay, đường trục chính.
• Các mức hỗ trợ: Các điểm xoay hỗ trợ gồm S1, S2 và S3 nằm dưới đường Pivot.
• Các mức kháng cự: Các điểm xoay kháng cự bao gồm  R1, R2 và R3 nằm trên đường Pivot.

Công thức tính

Công thức tính điểm xoay Pivot như sau:

Pivot Point = (Giá cao +giá thấp +giá đóng cửa)/3.

Công thức tính các mức hỗ trợ:

• S1 = 2 x Pivot Point – Giá cao của kỳ trước.
• S2 = Pivot Point – R1 – S1
• S3 = Pivot Point – R2 – S2.

Công thức tính các mức kháng cự:

• R1 = 2 x Pivot Point – Giá thấp kỳ trước
• R2 = Pivot Point – S1 + R1
• R3 = Pivot Point – S2 – R2.

Hướng dẫn cách giao dịch với Pivot Point

Thị trường chứng khoán thường có 3 trạng thái chính, gồm thị trường đi ngang, thị trường Breakout và thị trường đảo chiều. Cách sử dụng điểm Pivot để giao dịch trong 3 trạng thái này như sau:

• Khi thị trường đi ngang và chưa có xu hướng rõ rệt, giá di chuyển trong vùng hỗ trợ và vùng kháng cự, bạn đặt lệnh mua tại vùng hỗ trợ và lệnh bán ở vùng kháng cự, điểm cắt lỗ ở dưới đường hỗ trợ và trên đường kháng cự.
• Khi thị trường breakout, giá trượt khỏi vùng kháng cự và hỗ trợ, có 2 hướng đặt lệnh như sau:
  • Đặt lệnh bán khi giá cách kháng cự/hỗ trợ một đoạn, chốt lời tại hỗ trợ/kháng cự gần nhất.
  • Đợi vào lệnh khi giá retest sau Breakout, chốt lời tại kháng cự/hỗ trợ gần nhất.
• Khi thị trường đảo chiều, bạn cần theo dõi và chờ đợi tín hiệu rồi mới vào lệnh.

Chiến lược thực hiện giao dịch với điểm xoay Pivot

Với điểm xoay Pivot, bạn có thể giao dịch khi giá chạm đường hỗ trợ/kháng cự hoặc chờ giá breakout khỏi ngưỡng hỗ trợ/kháng cự rồi giao dịch. Bạn cũng có thể kết hợp điểm xoay Pivot với một số chỉ báo khác để tăng hiệu quả đầu tư. Cụ thể các chiến lược thực hiện với điểm xoay Pivot như sau:

Khi giá chạm vào hỗ trợ, kháng cự và bật lại

Khi giá tiến tới vùng hỗ trợ hoặc vùng kháng cự sẽ có xu hướng quay đầu, nhà đầu tư dựa vào đó để ra quyết định đặt lệnh phù hợp. Để đảm bảo an toàn, bạn nên chọn các đường hỗ trợ/kháng cự mạnh, là những đường mà giá liên tục chạm vào nhưng không phá vỡ được. Cụ thể:

• Khi giá tiến sát đường kháng cự, bạn đặt lệnh bán, điểm dừng lỗ trên đường kháng cự và chốt lời ở mức hỗ trợ dưới đường trung tâm.
• Khi giá tiến sát đường hỗ trợ dưới điểm Pivot, bạn đặt lệnh mua, điểm dừng lỗ dưới đường hỗ trợ, chốt lời tại mức kháng cự trên đường trung tâm.

Theo điểm phá vỡ breakout

Khi giá breakout khỏi vùng hỗ trợ và kháng cự sẽ tăng hoặc giảm mạnh, nhà đầu tư có thể đặt các lệnh như sau:

• Đặt lệnh mua khi giá vượt các ngưỡng kháng cự R1, R2, R3 và đi lên.
• Đặt lệnh bán khi giá vượt các ngưỡng hỗ trợ S1, S2, S3 và đi xuống.

Cụ thể các vị trí vào lệnh, điểm dừng lỗ và điểm chốt lời như sau:

• Điểm mua: Là vị trí cây nến bị phá vỡ hoặc sau khi giá breakout quay lại test ngưỡng kháng cự bị phá vỡ. Với cách vào lệnh này, bạn hạn chế được tình trạng breakout giá, tuy nhiên có thể bỏ lỡ cơ hội khi giá không quay đầu mà đi thẳng.
• Điểm cắt lỗ: Dưới đường kháng cự bị phá vỡ với lệnh mua và trên đường hỗ trợ bị phá vỡ với lệnh bán.
• Mục tiêu chốt lời (Take profit): Với lệnh mua, đặt chốt lời tại các ngưỡng kháng cự tiếp theo. Với lệnh bán, đặt chốt lời ở ngưỡng hỗ trợ tiếp theo.

Theo đường Pivot Point (PP) trung tâm

Dựa vào vị trí giá so với đường PP, nhà đầu tư có thể xác định ưu thế của bên mua hay bên bán để lập kế hoạch giao dịch như sau:

• Khi giá vượt lên đường PP nghĩa là phe mua đang có ưu thế thị trường, nhà đầu tư có thể đặt lệnh mua.
• Khi giá vượt lên đường PP và đi xuống nghĩa là bên bán đang có ưu thế thị trường, nhà đầu tư có thể đặt lệnh bán.
• Điểm vào lệnh tại vị trí cây nên bứt phá khỏi đường PP hoặc cây nến xác nhận xu hướng sau khi Breakout.
• Với lệnh bán, điểm cắt lỗ nằm bên trên đường PP.  Với lệnh mua, điểm cắt lỗ nằm bên dưới đường PP.
• Chốt lời tại vùng kháng cự/hỗ trợ tiếp theo, tùy theo lệnh mua hay bán.

Kết hợp Pivot Point với mô hình nến đảo chiều

Giá có xu quay đầu tại vùng kháng cự và hỗ trợ được tạo bởi đường PP. khả năng đảo chiều cao hơn khi được xác nhận bởi mô hình nến đảo chiều. Khi đó, nhà đầu tư sẽ tiến hành giao dịch giống với chiến lược khi giá chạm kháng cự/hỗ trợ, cụ thể:

• Khi giá nằm trong vùng kháng cự/hỗ trợ, điểm vào lệnh tại giá đóng cửa của cây nến đảo chiều.
• Với lệnh bán, vị trí cắt lỗ trên đường kháng cự. Với lệnh mua, vị trí cắt lỗ dưới đường hỗ trợ.
• Chỗ lời tại mức kháng cự R1, R2, R3 với lệnh mua, chốt lời tại các mức hỗ trợ S1, S2, S3 với lệnh bán.

Kết hợp Pivot Point với chỉ báo MACD

Trong chiến lược giá breakout khỏi các vùng hỗ trợ/kháng cự, kết hợp điểm Pivot với chỉ báo MACD giúp nhà đầu tư xác nhận xu hướng giá, cụ thể:

• Khi giá breakout khỏi các ngưỡng R1, R2, R3, tín hiệu MACD xác nhận xu hướng tăng giá khi cắt đường PP từ dưới lên, đồng thời biểu đồ Histogram chuyển lên trên trục zero, nhà đầu tư vào lệnh mua.
• Khi giá breakout khỏi ngưỡng S1, S2, S3 và đi xuống, tín hiệu MACD xác nhận xu hướng giảm giá khi cắt đường PP từ trên xuống, đồng thời biểu đồ Histogram chuyển xuống dưới đường zero, nhà đầu tư đặt lệnh bán.

Lưu ý khi sử dụng điểm xoay Pivot trong giao dịch chứng khoán

Để việc sử dụng chỉ báo điểm xoay Pivot hiệu quả nhất, nhà đầu tư cần lưu ý một số điều sau:

• Vì sử dụng một công thức tính duy nhất nên trong cùng một ngày, tín hiệu Pivot đều giống nhau. Do đó, nhà đầu tư nên kết hợp chỉ báo này với các chỉ báo khác để tăng tỷ lệ dự đoán chính xác.
• Nhà đầu tư nên đặt điểm dừng lỗ và chốt lời với mọi giao dịch với điểm xoay Pivot để hạn chế rủi ro xảy ra.
• Nhà đầu tư cần có chiến lược quản lý rủi ro, phân bổ vốn hợp lý khi giao dịch với điểm xoay Pivot.

Trên đây là những thông tin về khái niệm điểm Pivot là gì, ý nghĩa, ưu nhược điểm, cách sử dụng và lưu ý khi sử dụng của chỉ báo này. VNSC hy vọng bài viết này có thể giúp nhà đầu tư nắm rõ cách sử dụng điểm Pivot và ứng dụng thành công khi giao dịch.